FUTURES/INDEKSY
KONTANGO I BACKWARDACJA
Relacja między ceną futures a ceną spot aktywa.
Kontango: cena futures > cena spot (normalna sytuacja — koszt przechowywania). Backwardacja: cena futures < cena spot (rynek spodziewa się spadków cen lub jest silny popyt spot). Ważne przy rolowaniu kontraktów na surowce i przy długoterminowym trzymaniu pozycji futures.
// podobne pojęcia